Естественный рост или очередной пузырь?
Если даже бегло просмотреть отчетность средних и мелких банков за последние несколько лет, то потенциальных «счастливчиков» попасть в группу риска немало. К примеру, взять финансовую отчетность АО «Bank RBK» за прошлый год и итоги его деятельности за последние несколько лет. Сразу следует отметить, что в качестве примера этот банк взят не случайно: его финансовые показатели хорошо отражают основные тенденции в развитии средних и мелких банков в целом.
Так вот, главные финрезультаты Bank RBK указывают на его феноменальный рост в посткризисный период. Только за прошлый год его активы увеличились сразу на 134 млрд тенге — с 88,7 млрд до почти 223 млрд. В относительном выражении рост этого показателя составил фантастический 151%! В первую очередь это стало возможным благодаря увеличению средств клиентов банка на 121 млрд тенге, до 193,6 млрд. В том числе вклады физлиц возросли вдвое — до 33,7 млрд. Все это позволило Bank RBK по итогам 2013 года занять 15-е место среди 38 банков.
Стремительное увеличение его активов наблюдалось и в первом квартале этого года — с 223 млрд до 258 млрд тенге, или на 35 млрд (+15,7%). А ведь еще на начало 2011-го у него этот показатель составлял скромные 38,5 млрд тенге. То есть за три года и три месяца рост активов у Bank RBK показал головокружительные 678%, или в среднем более чем по 200% в год!
Рос как на дрожжах и его ссудный портфель. Только за 2012 год он увеличился в 4,2 раза — до 67,3 млрд тенге. А уже на 31 марта 2014 года его размер достиг более 160 млрд. При этом в банке активно занимаются потребительским кредитованием. Согласно пояснительной записке к промежуточной неаудированной финансовой отчетности банка за первый квартал этого года, почти 47 млрд приходится на кредиты физическим лицам. Причем за январь-март этот показатель у Bank RBK увеличился сразу на 18 млрд тенге при весьма скромном росте корпоративных займов на 597 млн, до 119 млрд тенге.
Растет как на дрожжах и прибыль банка. За прошлый год она составила более 1,5 млрд тенге, превысив в 3 с лишним раза этот показатель в 2012-м. При этом весьма неплохой оказалась доходность на средний капитал (ROE — КазТАГ), сложившись на уровне 10%.
Список можно продолжить, но ограничимся этим. Лучше стоит задасться вопросом: что напоминает столь агрессивный рост некогда незаметного среди других? Первая аналогия, которая приходит в голову, это негативный опыт Альянс банка. До кризиса и этот финансовый институт рос как на дрожжах по всем показателям. Вот только в качестве дрожжей для роста Альянса тогда выступали внешние заимствования.
Чем закончился «феноменальный успех» Альянса, хорошо известно. Банк допустил два дефолта и в данный момент проводит вторую реструктуризацию долга, которую, к слову, его нынешний топ-менеджмент из команды Булата Утемуратова назвал весьма репрезентативно как план рекапитализации. Стоит ли говорить, что в данном случае наибольшие потери понесли и, скорее всего, еще понесут иностранные кредиторы, охотно предоставлявшие займы банку в период бума.
В случае же с Bank RBK роль «дрожжей» выполняют вклады юридических и физических лиц, то есть внутренние заимствования. Возникает вполне риторический вопрос: кто в первую очередь пострадает, если, не дай Бог, с банком после столь агрессивного роста случится то, что некогда случилось с Альянсом? Тогда последствия sms-атаки на некоторые банки в этом году могут показаться цветочками.
Конечно, нельзя утверждать, что столь впечатляющий рост Bank RBK обязательно приведет к тому негативу, который переживает Альянс. И тем более нельзя говорить, что аналогичную Bank RBK политику сейчас проводят все средние и мелкие банки. Однако уроки Альянс банка необходимо учитывать, особенно вкладчикам. Ошибки одних — другим урок.
В заключение следует заметить, что, судя по столь бурному росту, Bank RBK проводит во многом похожую с агрессивной стратегией Альянса в докризисный период политику. И, похоже, как у стратегии Альянс банка в то время, так и у проводимой в последние несколько лет политики Bank RBK один и тот же автор — Жомарт Ертаев, ныне президент Евразийского центра финансового консалтинга и по совместительству консультант совета директоров Bank RBK, а в прошлом — один из архитекторов успеха Альянса, будучи председателем правления этого банка. Или это не так?
Войти
Регистрация
Тема закрыта
Наверх
